云顶新加坡（Genting Singapore）


建议：持守


目标价：0.97元


闭市价：0.915元（+0.55％）


随着香港示威抗议活动不断，我们预计今年下半年将有更多中国大陆游客改道新加坡，云顶新加坡的博彩和非博彩业务都将从中受益。这也有助于缓解今年4月起赌场入门费上调50％的负面影响。


在大阪的综合度假胜地（IR）招标中，最初的七名竞争者已有四名退出，目前只剩云顶新加坡、美高梅国际酒店集团（MGM Resorts）和银河娱乐集团（Galaxy Entertainment）三足鼎立。我们了解到，集团已为在日本发行日元债券提出申请，如果它获选兴建大阪赌场，将发行最多3500亿日元债券。


我们维持对该股的“持守”评级和0.97元目标价不变，预计全年派息维持在每股3.5分，股息收益率达4％，有助于在短期内支撑股价。随着本地旅游业稳定增长，我们对该股的长期前景保持乐观。


（兴业证券）


丰树工业信托（Mapletree Industrial Trust）


建议：买入


目标价：2.69元


闭市价：2.57元（+1.58％）


信托积极改变定位，以高科技数据和数据中心为主。


信托通过与保荐机构的合资公司，收购了北美13座数据中心，包括三座统包式霸级数据中心和10座无内部装修的数据中心。


这些数据中心完全出租给九个大型租户，加权平均租赁期（WALE）长达9.1年。其中三个租户位列美国10大科技公司内，所贡献的租金收入占总额的51.7％。92.2％的租约每年固定租金调升率为2％或以上。


我们认为，信托以合理价格进军高增值的数据中心市场。（大华继显）